Πώς βλέπουν οι ελληνικές τράπεζες τα επικείμενα stress tests

Στα τέλη Ιανουαρίου αναμένεται να δώσει στη δημοσιότητα η Ευρωπαϊκή Αρχή Τραπεζών (ΕΒΑ) τα μακροοικονομικά σενάρια πάνω στα οποία θα "στρεσαριστούν" οι 50 ευρωπαϊκές συστημικές τράπεζες, μεταξύ των οποίων και τέσσερις ελληνικές.

Φετινή ιδιαιτερότητα για την Εθνική Τράπεζα, την Τράπεζα Πειραιώς, τη Eurobank και την Alpha Bank είναι ότι τον Ιούλιο που θα ολοκληρωθεί η διαδικασία, θα δημοσιοποιηθούν αναλυτικά τα μεγέθη που θα προκύψουν από τα σενάρια της άσκησης. 

Τα προηγούμενα χρόνια, αντιθέτως, η ΕΒΑ ανακοίνωνε μόνο τα τελικά αποτελέσματα (επιτυχία/αποτυχία) για τις ελληνικές τράπεζες. Αυτό συμβαίνει διότι, με βάση τη μεθοδολογία της ΕΒΑ, κάθε χρόνο παρουσιάζονται τα πλήρη αποτελέσματα για περιορισμένο αριθμό κρατών που εναλλάσσονται κάθε χρόνο.

Τι περιμένουν οι τραπεζίτες

Υψηλόβαθμες πηγές των συστημικών τραπεζών διατυπώνουν στο Capital.gr αισιοδοξία σχετικά με τις φετινές επιδόσεις τους, κάνοντας λόγο για "σημαντικά καλύτερα θεμελιώδη μεγέθη" στην εκκίνηση της άσκησης, δηλαδή στο τέλος του 2022.

Σε αυτά περιλαμβάνονται οι βελτιωμένοι κεφαλαιακοί δείκτες -οι οποίοι ενισχύθηκαν περαιτέρω με τις εκδόσεις MREL που πραγματοποιήσαν όλα τα συστημικά ιδρύματα και η διαρκής μείωση του δείκτη μη εξυπηρετούμενων δανείων. "Τα φετινά οικονομικά μεγέθη δεν έχουν καμία σχέση με αυτά που χρησιμοποιήθηκαν στα stress tests του παρελθόντος", αναφέρει υψηλόβαθμη τραπεζική πηγή. 

Παρά τις αντίξοες οικονομικές συνθήκες που επικρατούν πανευρωπαϊκά το τελευταίο έτος, αναφέρουν αρμόδιες πηγές, το ελληνικό τραπεζικό σύστημα βγαίνει από το 2022 ισχυρότερο κεφαλαιακά και υγιέστερο σε επίπεδο ενεργητικού μετά τη μείωση του δείκτη NPE σε μονοψήφια νούμερα.

Αναγνωρίζουν, πάντως, ότι η αισιοδοξία των διοικήσεων παραμένει συγκρατημένη, καθώς ακόμη δεν έχουν γίνει γνωστά τα σενάρια με βάση τα οποία θα δοκιμαστούν οι αντοχές του εγχώριου τραπεζικού συστήματος."Είναι νωρίς για να κάνουμε προβλέψεις, αλλά μέχρι στιγμής δεν βλέπουμε κάτι που μας ανησυχεί", δηλώνει στο Capital.gr ανώτατη εποπτική πηγή.

Σημειώνεται ότι η άσκηση περιλαμβάνει δύο σενάρια, το βασικό και το δυσμενές – το οποίο πάντως δεν θεωρείται πιθανό αλλά μάλλον "ακραίο" ώστε να εξυπηρετεί τους σκοπούς της άσκησης. Οι αναλυτικοί πίνακες των σεναρίων -που θα δοθούν φέτος στη δημοσιότητα για τις ελληνικές τράπεζες- θα έχουν ως βάση τα ετήσια μεγέθη του 2022 και οι εκτιμήσεις σε κάθε πεδίο θα αποτυπώνονται σε ετήσια βάση σε τριετές ορίζοντα έως το 2025.

Τα πεδία που μπαίνουν στο μικροσκόπιο της ΕΒΑ είναι, μεταξύ άλλων, τα καθαρά έσοδα από τόκους (ΝΙΙ), τα ετήσια κέρδη ή ζημιές, ο δείκτης κεφαλαίων TIERI, ο δείκτης μόχλευσης, ο δείκτης κάλυψης δανείων και άλλοι δείκτες πιστωτικού κινδύνου που θεωρούνται ενδεικτικοί της αντοχής των πιστωτικών ιδρυμάτων σε συνθήκες κρίσης.

Το χρονοδιάγραμμα της άσκησης

Μετά την ανακοίνωση των μακροοικονομικών σεναρίων στα τέλη Ιανουαρίου, τα αρμόδια τμήματα θα "ανασκουμπωθούν" προκειμένου να "τρέξουν" τα σενάρια στα νούμερα κάθε τράπεζας. Τα πρώτα αποτελέσματα θα υποβληθούν στην ΕΒΑ στις αρχές Απριλίου και, κατόπιν της ενσωμάτωσης των σχετικών σχολίων και παρατηρήσεων, θα υποβληθούν εκ νέου στα μέσα Μαΐου.

Η τρίτη υποβολή των αποτελεσμάτων έχει προγραμματιστεί για τα τέλη Ιουνίου και η οριστική υποβολή θα πραγματοποιηθεί στα μέσα Ιουλίου. Τα αποτελέσματα της άσκησης θα ανακοινωθούν από την ΕΒΑ στα τέλη Ιουλίου 2023.

Στόχος της άσκησης, σύμφωνα με την ΕΒΑ, είναι να αξιολογηθεί η ανθεκτικότητα των ευρωπαϊκών τραπεζών σε μια σειρά από δυσμενείς οικονομικές εξελίξεις (σοκ) προκειμένου να εντοπιστούν ενδεχόμενοι κίνδυνοι για την καλύτερη πληροφόρηση των εποπτικών αρχών και την αυστηρότερη πειθαρχία του κλάδου.

Για τη διενέργεια των τεστ συνεργάζονται με την ΕΒΑ η Ευρωπαϊκή Κεντρική Τράπεζα και το Ευρωπαϊκό Συμβούλιο Συστημικού Κινδύνου (ESRB). Η διαδικασία της εκτέλεσης της άσκησης εποπτεύεται και συνεπικουρείται από τις τοπικές κεντρικές τράπεζες, το οποίο σημαίνει ότι η Τράπεζα της Ελλάδος θα έχει ενεργό ρόλο και στα φετινά stress tests.